Histoire
Banco Espírito Santo (BES), fondé en 1869, est pendant des décennies l’un des symboles du capitalisme portugais. Après son retour sous contrôle de la famille Espírito Santo en 1991, le groupe se développe à l’international et domine le marché local avec des activités bancaires, assurantielles et industrielles.
Sous la conduite de Ricardo Salgado, nommé PDG en 1991 et surnommé « O Dono Disto Tudo » (“le propriétaire de tout ça”), BES devient le centre d’un vaste réseau d’entreprises reliées au conglomérat Espírito Santo International (ESI) et ESFG, toutes contrôlées de manière opaque par la famille.
À partir de 2013, les autorités portugaises et européennes commencent à soupçonner des irrégularités comptables : ESI et ESFG accumulent secrètement des dizaines de milliards d’euros de dettes. Des audits indépendants révèlent en 2014 que les filiales non bancaires du groupe ont émis des produits financiers adossés à… leurs propres dettes cachées.
Le 3 août 2014, tout s’effondre : BES annonce une perte historique de 3,6 milliards d’euros, conséquence directe des liens toxiques avec le conglomérat familial. La Banque du Portugal intervient immédiatement, scinde la banque en deux (“good bank” et “bad bank”) et crée Novo Banco, financé par un fonds de résolution national.
L’action BES est suspendue puis devient sans valeur, les actionnaires et détenteurs d’obligations subissant des pertes massives. Ricardo Salgado est inculpé dans plusieurs enquêtes, notamment pour fraude, falsification et blanchiment.
leçons à tirer
La chute de BES démontre que même les institutions les plus puissantes s’écroulent lorsque la gouvernance devient captive d’intérêts familiaux opaques. Une banque ne peut survivre sans transparence, sans séparation stricte entre ses activités et celles de ses actionnaires, et sans contrôle interne rigoureux. La confiance financière s’évapore dès que les dirigeants privilégient la dissimulation plutôt que la vérité transformant un empire centenaire en ruine en quelques semaines.
Acteur /Organisation
Acteur principal
Ricardo Salgado, PDG de Banco Espírito Santo (1991–2014).
Organisation
Banco Espírito Santo (BES) – deuxième plus grande banque privée du Portugal avant sa chute.
Groupe lié : Espírito Santo International (ESI), Espírito Santo Financial Group (ESFG).
Période
Fondation de BES : 1869
Apogée / valorisation supérieure à 9,2 Mds $ : 2010
Début des révélations : 2013–mi-2014
Effondrement & résolution : août 2014 (création de Novo Banco)
Sources
Image de https://cdn.unitycms.io/images/B65v6PuAKxz8hbeaffkqiw.jpg
https://www.lesechos.fr/2014/08/les-raisons-de-la-chute-de-lempire-espirito-santo-307626